تراجعت الأسهم الأمريكية يوم الجمعة حيث أبقت توقعات التضخم المتدهورة المخاوف على حالها من أن مسار رفع أسعار الفائدة الفيدرالي القوي قد يؤدي إلى ركود، بينما استوعب المستثمرون المراحل الأولى من موسم الأرباح.

أغلقت بورصة وول ستريت على انخفاض حاد يوم الجمعة مع قلق المستثمرين بشأن التضخم وارتفاع أسعار الفائدة بينما ارتفع الدولار مقابل الين والجنيه الاسترليني بعد إقالة رئيسة الوزراء البريطانية لوزير ماليتها. 

مؤشر S&P 500 وناسداك يسجلان انخفاضات أسبوعية. معنويات المستهلكين في الولايات المتحدة ترتفع في أكتوبر بينما تقديرات التضخم تزداد سوءاً. تراجع داو جونز 1.34٪ ، ستاندرد آند بورز 500 نزولاً 2.37٪ ، ناسداك انخفض 3.08٪. قال بولارد من بنك الاحتياطي الفدرالي إن تعزيز الدولار الناتج من رفع أسعار الفائدة قد يخف. هبطت أسعار النفط بأكثر من 3٪ بسبب مخاوف الركود.

قال صانعو السياسة في البنك المركزي الأوروبي يوم الجمعة إنه يتعين على البنك المركزي الأوروبي المضي قدمًا في رفع أسعار الفائدة لترويض التضخم، بل ويجب عليه دفع تكاليف الاقتراض إلى المستويات التي تقيد النشاط الاقتصادي، على الرغم من ارتفاع مخاطر الركود. انخفض الجنيه الإسترليني مقابل الدولار القوي يوم الجمعة بعد أن ألغت الحكومة البريطانية جزءًا فقط من برنامجها المالي، مما خيب آمال المستثمرين الذين توقعوا تحولًا أكبر.

ارتفع مؤشر أسعار المستهلك الإسرائيلي (CPI) بنسبة 0.2٪ في سبتمبر، بحسب ما أفاد به المكتب المركزي للإحصاء بعد ظهر الجمعة. توقع خبراء المال بخصوص مؤشر أسعار المستهلك في الشهر الماضي أن يبقى دون تغيير أو يرتفع بنسبة 0.1٪. وظل معدل التضخم للأشهر الاثني عشر حتى نهاية أغسطس عند 4.6٪ ، دون تغيير من اثني عشر شهرًا حتى نهاية أغسطس، على الرغم من انخفاض أسعار الوقود وتكلفة الإجازات الشهر الماضي. ارتفع مؤشر أسعار المستهلكين بنسبة 4.3٪ في الأشهر التسعة الأولى من عام 2022.

التحليل الفني:(المؤشرات الفنية تفقد دلالتها عند ارتفاع نسبة التذبذب نتيجة احداث كبيرة)

الدولار الامريكي
يحوم مؤشر DXY قليلاً تحت مستوى المقاومة الرئيسي بالقرب من 113.85 بعد تقدم يوم الجمعة. إذا تمكن المضاربون على الارتفاع من دفع الأسعار فوق هذا الحاجز في الجلسات القادمة، فيمكننا أن نرى تحركًا نحو أعلى مستوى في عدة عقود عند 114.77، يليه 116.40، وهو الحد الأعلى للوتد الصاعد على المدى القصير. على الجانب الآخر، إذا عاد البائعون وأثاروا انعكاسًا هبوطيًا من المستويات الحالية، يظهر الدعم المبدئي عند 111.00 / 110.90. في حالة المزيد من الضعف ، ينتقل التركيز هبوطيًا إلى 109.80. واصل الدولار مسيرته صعوديًا مقابل الين المحاصر، مسجلاً أعلى مستوى له في 32 عامًا عند 148.86. كان الدولار في طريقه لتسجيل أفضل أداء أسبوعي له مقابل العملة اليابانية منذ منتصف أغسطس تقريبًا.

مستويات الدعم والمقاومة:
مستوى دعم أول 111.70، مستوى دعم ثاني 111.05، مستوى دعم ثالث 109.95.
مستوى مقاومة أول 113.50، مستوى مقاومة ثاني 114.60، مستوى مقاومة ثالث 115.25.

اليورو الاوروبي
فشل اليورو في إغلاق أربع ساعات فوق 0.9800 على الرغم من ارتفاعه فوق هذا المستوى خلال يوم الجمعة. في الوقت نفسه، يظل مؤشر القوة النسبية بالقرب من 50، مما يدل على أن الزوج يكافح لجمع الزخم الصعودي. إذا تمكن الزوج من قلب 0.9800 إلى الدعم ، فيمكنه تمديد ارتداده نحو 0.9840 (تصحيح فيبوناتشي 50٪ للاتجاه الهبوطي الأخير)، 0.9880 (المتوسط المتحرك البسيط 200 فترة ، تصحيح فيبوناتشي 61.8٪) و 0.9900 (المستوى النفسي).
في الاتجاه الهابط ، يقف 0.9750 (تصحيح فيبوناتشي 23.6٪ ، المتوسط المتحرك البسيط لـ 100 فترة) كدعم رئيسي. في حالة فشل المشترون في الدفاع عن هذا المستوى ، يمكن رؤية خسائر إضافية نحو 0.9730 (المتوسط المتحرك البسيط لـ 20 فترة) و 0.9680 (مستوى ثابت) و 0.9630 (قاع 13 أكتوبر).

مستويات الدعم والمقاومة:
مستوى دعم أول 0.9670، مستوى دعم ثاني 0.9560، مستوى دعم ثالث 0.9490.
مستوى مقاومة أول  0.9840، مستوى مقاومة ثاني 0.9910، مستوى مقاومة ثالث 1.0015.

الشيكل الاسرائيلي
تحرك الدولار مقابل الشيكل خلال الاسبوع في نطاق تراوح بين 3.5200 و 3.6000 تقريباً، واغلق تعاملاته عند 3.5600. اغلاق الاسبوع اعلى من 3.550 يبقي الدولار شيكل في القناة الصاعدة على المدى القصير والتي ينتهي حدها العلوي عند 3.6350 تقريباً. وخصوصا ان هذا المستوى( 3.5500) يشكل مستوى دعم قوي (معدل التحرك البسيط 100 شهر).
اما هبوطيا، ففي حال انخفض دون 3.5500 قد يتسارع السعر باتجاه 3.5200 ومن ثم 3.5050 الى 3.5000 والذي يشكل حاجز نفسي قوي في ظل استقرار السعر اعلى منه خلال الفترة الفائتة.
  
مستويات الدعم والمقاومة:
مستوى دعم أول 3.5500، مستوى دعم ثاني  3.5200 ، مستوى دعم ثالث   3.5050.
مستوى مقاومة أول 3.5850، مستوى مقاومة ثاني 3.6000،مستوى مقاومة ثالث 3.6300.

الذهب
أثبتت حركة السعر هذا الأسبوع مرة أخرى مدى أهمية النقطة المحورية 1700 دولار للذهب. بعد انخفاضه إلى ما دون ذلك المستوى في بداية الأسبوع، مدد المعدن الأصفر انزلاقه ولمس أضعف مستوى له في أسبوعين بالقرب من 1،630 دولارًا قبل محو جزء من خسائره في النصف الثاني من الأسبوع. مع ذلك، انتهى الأمر به ليقطع سلسلة مكاسب استمرت أسبوعين، حيث خسر أكثر من 2٪ على أساس أسبوعي.
على الجانب الهابط، يتماشى 1.640 دولار (قاع أسبوعين) كدعم أولي متقدمًا على 1.620 دولار (نقطة نهاية الاتجاه الهبوطي الأخير) و 1600 دولار أمريكي (المستوى النفسي).
في حالة ارتفاع الزوج فوق 1665 دولار (تصحيح فيبوناتشي 23.6٪)، فمن المحتمل أن يواجه مقاومة فورية عند 1670 دولار، حيث يوجد المتوسط المتحرك البسيط لـ 20 يومًا. يمكن أن يجذب الإغلاقُ اليومي فوق هذا المستوى المشترين ويفتح الباب أمام انتعاش ممتد نحو 1.690 دولارًا (تصحيح فيبوناتشي 38.2٪).

مستويات الدعم والمقاومة:
مستوى دعم أول 1637.80، مستوى دعم ثاني 1623.00، مستوى دعم ثالث 1600.
مستوى مقاومة أول 1685.00، مستوى مقاومة ثاني 1705.00، مستوى مقاومة ثالث 1725.

الفضة
سرعت العقود الآجلة للفضة من اتجاهها الهبوطي يوم الجمعة ، متأثرة بالتعافي الكلي للدولار الأمريكي. فقد الفضة أكثر من 4٪ حتى الآن اليوم وهو في طريقه لإكمال عمليات بيع لمدة ستة أيام.
في ظل هذه الخلفية، تراجعت أسعار الفضة من الأسعار التي تجاوزت 21 دولارًا في أوائل أكتوبر إلى النطاق الأدنى البالغ 18 دولارًا يوم الجمعة، لتدخل منطقة ضيقة بين 18.10 دولارًا و 17.60 دولارًا، والتي تحتوي على أدنى مستويات يوليو وأغسطس وسبتمبر. مع تسليط الضوء على المؤشرات الفنية على الزخم الهبوطي القوي ، فإن الاختراق الناجح لـ 17.60 دولار قد يأخذ الزوج لاستكشاف أدنى مستويات يونيو 2020 عند منطقة 17.00 دولارًا وأعلى سعر ليوم 14 أبريل 2020 عند 15.85 دولارًا.

مستويات الدعم والمقاومة:
مستوى دعم أول 18.05، مستوى دعم ثاني 17.80 مستوى دعم ثالث 17.60.
مستوى مقاومة أول 18.55، مستوى مقاومة ثاني 18.80، مستوى مقاومة ثالث 19.00.

 النفط
انخفضت أسعار النفط في جلسة تداول متقلبة بسبب مخاوف الركود العالمي حيث عززت أرقام التضخم الأمريكية التي جاءت أقوى من المتوقع يوم أمس وجهة النظر القائلة بأن مجلس الاحتياطي الفيدرالي سيبقى على مساره القوي لرفع أسعار الفائدة. بالإضافة إلى ذلك، فإن التزام الصين بسياسة انعدام COVID يلقي بثقله على النشاط الاقتصادي ويقلل من الطلب.
من الناحية الفنية، قد يجد النفط الخام الأمريكي WTI  دعمًا في النطاق 87.20-86.53. قد تكون الموجة التصحيحية الأخيرة (ABC) قد اكتملت ولكن الاتجاه الفني سيظل هبوطيًا حتى يرتفع السعر فوق 90. ولكن بشكل أساسي، من المنطقي شراء الانخفاضات.

مستويات الدعم والمقاومة:
مستوى دعم أول 85.00، مستوى دعم ثاني 77.50، مستوى دعم ثالث 73.25.
مستوى مقاومة أول 97.60، مستوى مقاومة ثاني 101.60، مستوى مقاومة ثالث 110.
 

اخلاء مسؤولية: هذا التقرير هو لأغراض المعلومات فقط ولا يأخذ في الاعتبار الظروف الخاصة لأي مستلم، ولا يعتبر بأي شكل من الأشكال كتقديم مشورة في مجال الاستثمار، ولا يقصد به أو ينبغي تفسيره على أنه توصية أو عرض أو طلب للحصول على أي من الأدوات المالية و/أو الأوراق المالية المذكورة في هذا التقرير، ولا يعتبر المضمون أو جزءًا من هذا التقرير بمثابة عقد أو الالتزام على الإطلاق، حيث يجب على المستثمرين طلب المشورة المهنية بشكل مستقل واستخلاص استنتاجاتهم فيما يتعلق بأية معاملة بما في ذلك اي منفعة اقتصادية و/او المخاطر والآثار القانونية والتنظيمية والائتمانية والمحاسبة والضريبة. وبناء عليه لا يتحمل البنك الوطني اي مسؤولية قانونية ناتجه عن ذلك كما يخلي البنك الوطني مسؤوليته عن اي استخدام للمعلومات الواردة في التقرير.