عاود الدولار الامريكي الارتفاع هذا الاسبوع واغلق امام اليورو عند مستوى 1.0806 دولار و 1.2270 دولار للجنية الاسترليني بينما اغلق الدولار على سعر0.9765 فرنك سويسري و 108.53 ينا ياباني ، جاء ارتفاع الدولار كعملة ملاذ بعد تفاقم ازمة انتشار كورونا حيث يطغى الغموض الذي خيم على الاسواق نتيجة فقدان الحيلة ازاء هذا الانتشار السريع للوباء وتزايد عدد الوفيات واتساع الاثار الاقتصادية المدمرة ، فالاسواق ما زالت تتابع المؤشرات الاقتصادية بحذر شديد خاصة بعد الخلافات داخل دول الاتحاد الاوربي بخصوص اصدار سندات لتمويل الانفاق الحكومي لمواجهة كورونا وبعد بيانات البطالة والتشغيل الامريكية التي جاءت اضعف من المتوقع حيث ارتفعت نسبة البطالة لشهر اذار الى 4.4% وخسر الاقتصاد 701 الف وظيفه خارج القطاع الزراعي خلال الشهر علما بان ما تم الاعلان عنه من بيانات لا يغطي فترة ما بعد اتخاذ اجراءات الحجر الصحي حيث يتوقع المحللون ان يخسر الاقتصاد الامريكي ملايين الوظائف وتجاوز نسبة البطالة الى 10% خلال الشهر القادم وبناء على طلبات اعانة البطالة الاسبوعية التي ارتفعت الى 6.6 مليون الاسبوع الماضي.المؤشرات الاقتصادية مرتبكة والبعض يعتبرها ليست ذات دلالة موضوعية حاليا بسبب الصدمة التي يعيشها العالم فلا احد يستطيع تقدير كيف ومتى ستنتهي هذه الجائحة.ومع ان الدول دفعت بكل امكانياتها للمساعدة في تجنب الركود الاقتصادي ودعم اقتصادياتها الا ان تسارع وتيرة الانتشار وتضاعف عدد الوفيات ادى الى طفرات تاريخية في البطالة وتراجع في الانتاج نتيجة تقييد الحركة والحجر الصحي.المحللون يتوقعون استمرار ارتفاع الطلب على الدولار الامريكي كعملة احتياط اولى في العالم خاصة اذا ما استمر التراجع في اداء مؤشرات اسواق الاسهم عبر العالم نتيجة ما سيظهر من بيانات اقتصادية مقلقة.
بعد البيانات والمؤشرات الاقتصادية التي تم الاعلان عنها الاسبوع الماضي والتي تفاوتت بين تحسن وتراجع افقدها دلالاتها وبعد غياب لدور البنوك المركزية خلال الاسبوع تنتظر الاسواق هذا الاسبوع الاعلان عن محضر اجتماع بنك الاحتياطي الفدرالي الامريكي الاخير يوم الاربعاء ومحضر اجتماع المركزي الاوربي يوم الخميس فيما سيتم الاعلان عن طلبات المصانع الالمانية يوم الاثنين والانتاج الصناعي الالماني يوم الثلاثاء .اما امريكيا فتنتظر الاسواق مؤشر طلبات اعانة البطالة ومؤشر جامعة ميشيغن لثقة المستهلكين يوم الخميس ومؤشر اسعار المستهلك يوم الجمعة فيما تبقى متابعة المنحنى البياني لعدد الوفيات في امريكا وفرنسا واسبانيا وايطالي هي المؤشر الاهم حاليا.
التحليل الفني: (المؤشرات الفنية تفقد دلالتها عند ارتفاع نسبة التذبذب نتيجة احداث كبيرة)
الدولار الامريكي:
عاود الدولار الامريكي الارتفاع خلال الاسبوع واغلق مؤشر ( DXY) عند مستوى 100.64 حيث جاء الاغلاق الاسبوعي فوق مؤشرات معدلات الاسعار الرئيسية وهذا يعني استمرار تحسن المؤشرات الفنية واستمرار الارتفاع لهذا الاسبوع حيث من المتوقع ان يعاود الدولار اختبار المقاومة عند مستوى 101.50 وتجاوزها لاختبار اعلى المستويات التي وصل اليها السعر هذا العام عند مستوى 103.00 الفني نتيجة الطلب المتزايد على الدولار كعملة ملاذ ومع ان تراجعا تصحيحيا لاختبار مستوى الدعم عند 99.50 يبقى محتملا يرجح المحللون استمرار الارتفاع واحتفاظ الدولار بوتيرة الارتفاع حاليا في ظل الاعلان عن بيانات اقتصادية مقلقة عبر العالم .حيث من المتوقع ان يستمر التداول في نطاق 99.50 - 103.00 لهذا الاسبوع
مستويات الدعم 100.20 - 99.50-98.80 المقاومة: 101.50 – 102.25- 103.00
اليورو الاوروبي :
تراجع سعر صرف اليورو بشكل كبير قبل الاغلاق يوم الجمعة ليغلق عند مستوى 1.0804 دون مستويات الدعم الفني عند 1.0830 وبانخفاض تجاوز 50% من الارتفاع الذي ارتفعه الاسبوع السابق كما اغلق اليورو اغلاقا فنا سيئا دون معدلات الاسعار الرئيسية مما يعني استمرار وتيرة الانخفاض واستمرار الضغط الفني على سعر صرف اليورو للانخفاض واختبار مستويات سعر منخفضة. المحللون الفنيون يرجحون استمرار الضغوط لاعادة اختبار ادنى مستويات سعر وصلها اليورو في نطاق 1.0630 هذا الاسبوع والانخفاض دونها في المستقبل القريب خاصة اذا ما استمرت الضغوط الفنية لهذا الاسبوع واغلق دون الاغلاق الحالي.المحللون يرجحون استمرار حالة التذبذب الكبير في الاسواق في ظل الغموض الحالي في الاسواق . الا ان فشل اليورو المتكرر في الاحتفاظ بمكاسب يحققها نتيجة استمرار الخلاف الاوروبي وتاخر اوروبا في تزويد الاسواق بالسيولة المطلوبة وعجز الدول عن تقديم رزم التحفييز الاقتصاد والانعاش الاجتماعي للعاطلين عن العمل يرجح قابلية السعر للانخفاض التدريجي لاختبار الدعم عند مستوى 1.0700 و 1.0630 فيما يبقى مستوى 1.0900 و 1.0950 مقاومتان مهمتان في حالة الصعود لذا يرجح المحللون استمرار التداول في نطاق 1.0600-1.0900 لهذا الاسبوع.
نقاط الدعم : 1.1080-1.1010 -1.0955 المقاومة : 1.1185 -1.1240 – 1.1310
الشيكل الاسرائيلي:
ارتفع الدولار الامريكي امام الشيكل الاسرائيلي واغلق الاسبوع عند مستوى 3.6350 اثر ارتفاع الطلب على الدولار كعملة ملاذ ولتغطية مراكز مكشوفة قبل دخول اسرائيل في عطلة عيد البيسح التي ستمتد من 8 الى 16 نيسان الحالي . اسرائيل نجحت في بيع اصدار سندات بمبلغ 5 مليار دولار لتمويل انفاقها لتجاوز ازمة كورونا . حيث اصدرت الحكومة سندات بالدولار قسمت الى ثلاث فترات 2 مليار عشرة سنوات بيعت بعائد 2.75% ، و2 مليار لمدة ثلاثين سنة بيعت بعائد 3.875% ، مليار دولار لمائة سنة بيعت بعائد 4.5%. هذه السندات بيعت في الاسواق الخارجية وكانت نسبة التغطية لطلبات الشراء 5 اضعاف مما يعكس رغبة المستثمرين في امتلاك هذه السندات.الا ان الشيكل لم يستقد من نجاح اسرائيل في الحصول على هذا التمويل لدخول فترة الاعياد ولتزايد انتشار فيروس كورونا وزيادة عدد الوفيات ولعدم تمكن الاحزاب من تشكيل حكومة وحدة تدير الازمة حتى الان.المؤشرات الفنية ترجح استمرار قوة الدولار حاليا وترجح احتمال ارتفاع السعر لاعادة اختبار حاجز المقاومة عند مستوى 3.6550 وتجاوزها لاختبار 3.6950 شيكل قبل معاودة الانخفاض ثانيةلاختبار الدعم الفني الكبير حول نطاق 3.6150.المحللون يؤكدون ان متابعة نمط التذبذب الواسع والسريع في السعر يعكس استمرار حالة الغموض والارتباك في الاسواق ويرجح عدم وجود اتجاه للسعر حاليا ، فعدد العاطلين عن العمل في اسرائيل يتجاوز المليون منذ بداية الازمة كما ان هناك شك كبير في شفافية الاعلان عن عدد الاصابات الحقيقي في اسرائيل خاصة وان الدولة عزلت عدة امكان انتشر فيها الوباء ولم تشملها في احصائياتها الحالية . ولكن الوضع في اسرائيل ليس الاسوء بين دول العالم كما ان اسرائيل دولة غنية وقادرة على تقديم المساعدة الاقتصادية وانعاش اقتصادها مما سيدعم الشيكل الاسرائيلي في المستقبل القريب بعد انتهاء فترة الاعياد. المحللون يتوقعون ان يستمر التداول هذا الاسبوع في نطاق 3.6150-3.6950 مع استمرار التذبذب الكبير والحاد.كما يرجح المحللون استعادة الشيكل لقوته بعد العودة من عطلة الاعياد حيث من المتوقع ان يعاود الدولار انخفاضة امام الشيكل لاختبار 3.55 مرة اخرى.
الدعم : 3.6130 - 3.5850 - 3.5500 المقاومة : 3.6550 – 3.6750 – 3.6950
الذهب والنفط :
اغلق سعر اونصة الذهب هذا الاسبوع عند مستوى 1616.5 دولار للاونصة. بعد ان انخفضت خلال الاسبوع واختبرت مستوى الدعم دون مستوى 1590 دولارا للاونصة. المحللون يرجحون معاودة الذهب للارتفاع لاختبار مستوى 1640 الفني واستمرار التداول بوتيرة ارتفاع بطيئىة خاصة وان الذهب لم يستفد من تراجع مؤشرات البطالة والتشغيل الامريكية المخيبة للامال يوم الجمعة وهذا يرجح التذبذب في نطاق 1580-1640 في الوقت الحالي مع استمرار وتيرة الارتفاع خاصة اذا ما استمر ارتفاع الطلب تدريجيا مع زيادة الغموض بخصوصة تسارع انتشار كورونا وزيادة عدد الوفيات.
كما ارتفع سعر مزيج برنت القياسي خلال الاسبوع ليغلق عند مستوى 34.95 دولار للبرميل. بعد اعلان الرئيس الامريكي عن نجاح مساعيه بخصوص اتفاق سعودي روسي سيفضي الى تخفيض الانتاج واستعادة استقرار اسواق النفط العالمية.المحللون يتوقعون استمرار التوتر في سوق النفط لحين انعقاد مؤتمر منظمة الدول المنتجة للنفط (اوبك) بالاضافة الى روسيا ودول منتجة خارج اوبك يوم الاثنين والاتفاق فيما بينهم بخصوص تخفيض الانتاج . المحللون يرجحون تأجيل هذا المؤتمر ليوم 8 او 9 نيسان لتمكين الدول المنتجة للنفط داخل وخارج اوبك من مناقشة حجم التخفيض في الانتاج وكيفية توزيعة على المنتجين .وفي هذا السياق اعلن الرئيس الامريكي وبنبرة تهديد ان فرض رسوم على الواردات من النفط السعودي سيكون ممكنا في حال رفضت السعودية الاتفاق بخصوص تخفيض انتاج النفط واستقرار الاسعار بما يخدم الاقتصاد العالمي ، خاصة وان الفوضى في سوق النفط لا تخدم شركات النفط الامريكية التي خسرت الكثير من قيمتها السوقية مؤخرا بسبب انخفاض الاسعار . المحللون يتوقعون وجود صعوبات امام ارتفاع الاسعار في ظل تراجع الطلب العالمي الا ان ارتفاع مؤقتا لمستوى 45 دولار للبرميل بات محتملا.
