ارتد الدولار الأسبوع الماضي من أدنى مستوى له بعد بيانات مبيعات التجزئة التي سجلت ارتفاعا مع الزيادة في بدء بناء المساكن والإنتاج الصناعي. عدا أن الارتفاع الطفيف في مطالبات البطالة الأولية كان بمثابة تذكير بأن الظروف في سوق العمل بدأت تهدأ، مما يضع الاقتصاد الأمريكي على مسار نمو أبطأ في النصف الثاني من العام. الأسبوع القادم ستتصدر العديد من البيانات الاقتصادية أبرزها نفقات الاستهلاك الشخصي الأمريكية التي قد تكون ضعيفة على عكس أرقام الناتج المحلي الإجمالي التي قد تكون إيجابية من شأن هذا أن يحافظ على توقعات خفض سعر الفائدة مع احتمال وجود مفاجأت تؤدي إلى إثارة بعض التقلبات على المدى القصير.

العديد من الأمور الهامة التي أغلقت الأسواق عليها، حيث تأثرت الأسواق بمخاوف الحرب التجارية نتيجة الأخبار التي تفيد بأن الولايات المتحدة تدرس فرض عقوبات إضافية على صانعي الرقائق الذين يتعاملون مع الصين والتطورات السياسية الأمريكية في موضوع الانتخابات الرئاسية الأمريكية الذي يلقي اهتماما كبيرا والتي تعزز موقف الرئيس السابق ترامب ومن الممكن ان تكون سلبية على الدولار إضافة إلى انقطاع الإنترنت العالمي يوم الجمعة الذي أدى إلى تعطيل البنوك والمطارات والعديد من الشركات. 

تراجع اليورو بعد أن سجل أعلى ارتفاع له منذ أربعة أشهر. بعد تصريحات من رئيسة المركزي الأوروبي، ستصدر منطقة اليورو والمملكة المتحدة بيانات مؤشر مديري المشتريات التي تمثل أرقام التصنيع والخدمات وهي مهمة لمراقبة أداء الاقتصاد وقد وصل مؤشر مديري المشتريات لمنطقة اليورو والمملكة المتحدة إلى أدنى مستوى له منذ ثلاثة أشهر في يونيو مع ترقب المستثمرين في السوق ما إذا كان هذا حدث لمرة واحدة أم بداية لتباطؤ أوسع. يوم الإثنين من المقرر أن يعلن بنك الشعب الصيني عن أسعار الفائدة الرئيسية على القروض مع توقعات بأن تظل الأسعار دون تغيير.

بلغ احتياطي النقد الأجنبي لإسرائيل في نهاية يونيو 2024، 210 مليار دولار، بانخفاض قدره 232 مليون دولار عن مستواه في نهاية مايو، وبلغ مستوى الاحتياطيات بالنسبة للناتج المحلي الإجمالي 41.3%، ويعود هذا الانخفاض بشكل رئيسي إلى أنشطة الحكومة الإسرائيلية وارتفع مؤشر أسعار المستهلكين في إسرائيل بنسبة 0.1% في يونيو حسب التوقعات. وفي الإثني عشر شهرا حتى نهاية يونيو 2024، ارتفع معدل التضخم بشكل طفيف إلى 2.9% من 2.8% في نهاية مايو، يظل التضخم أقل بقليل من الحد الأعلى للنطاق المستهدف السنوي لبنك إسرائيل وهو 3.00%.

الأرقام الاقتصادية لهذا الأسبوع

الإثنين: معدل الاقراض الرئيسي/ الصين، معدل الإقراض الرئيسي، مبيعات التجزئة الألمانية، اجتماع مجموعة اليورو. الثلاثاء: خطاب لاين عضو البنك المركزي الأوروبي، اجتماع مجموعة اليورو، مبيعات المنازل القائمة/ الدولار الأمريكي، سهم خام النفط الأسبوعي/ مزاد السندات الأمريكية لمدة سنتين. الأربعاء: مؤشر مديري المشتريات الخدمي الياباني، مؤشر مديري المشتريات الصناعي/ اليورو، مؤشر مديري المشتريات المركب/ الجنيه الإسترليني، تصاريح البناء/ الدولار الأمريكي، مؤشر مديري المشتريات الصناعي/ الدولار الأمريكي، مبيعات المنازل/ الدولار الأمريكي، مخزون النفط الأمريكي الخام. الخميس: مؤشر توقعات الاعمال الألماني، الناتج المحلي الإجمالي/ الدولار الأمريكي، معدلات الشكاوى من البطالة، خطاب لاجارد محفظ البنك المركزي الأوروبي. الجمعة: مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك/ الدولار الأمريكي، مؤشر الإنفاق الشخصي الأمريكي، مؤشر ميشيغان لتوقعات التضخم/ الدولار الأمريكي.

التحليل الفني: (المؤشرات الفنية تفقد دلالتها عند ارتفاع نسبة التذبذب نتيجة أحداث كبيرة)

الدولار الأمريكي
يظهر مؤشر الدولار بقاء المقاومة عند 105.20 كسر 103.65 والتداول المستمر تحت 55 W EMA سيؤدي إلى انخفاض أعمق إلى 102.35 أو حتى 100.60. كسر مستوى 105.20 يشير إلى أن تحركات السعر من 106.50 هي مجرد نمط تصحيحي اكتمل بثلاث موجات إلى 103.65. يجب أن يكون مؤشر الدولار بعد ذلك جاهزًا للاستعداد عبر منطقة المقاومة 106.50 لاستئناف الارتداد من 100.60.

مستويات الدعم والمقاومة:
مستوى دعم أول 104.00، مستوى دعم ثاني 103.80، مستوى دعم ثالث 102.35.
مستوى مقاومة أول 105.20، مستوى مقاومة ثاني 106.50، مستوى مقاومة ثالث 107.30.

اليورو الأوروبي
ارتفع زوج يورو/ دولار إلى 1.0945 الأسبوع الماضي. يظل التوقع محايد، وهناك احتمال لمزيد من الارتفاع طالما ظل الدعم الثانوي عند 1.0870 ثابت. في حال اختراق 1.0945 سيستهدف توقع 100% من 1.0600 إلى 1.0915 من 1.0665 عند 1.0980 على الجانب السلبي الاختراق القوي لمستوى 1.0870 سيتحول التوقع إلى الجانب السلبي لانخفاض أعمق إلى 55 D EMA عند 1.0805.

مستويات الدعم والمقاومة:
مستوى دعم أول 1.0870، دعم ثاني 1.0810، مستوى دعم ثالث 1.07600.
مستوى مقاومة أول 1.0915، مستوى مقاومة ثاني1.0950، مستوى مقاومة ثالث 1.0980.

الشيكل الإسرائيلي
ارتد الدولار مقابل الشيكل بعد أن سجل أدنى مستوى له عند 3.58 ونجح في تشكيل قاع سعري عند مستوى 3.60. الحاجز المعنوي/ حركة الصعود من التوقع أن تصل نقطة المقاومة عند 3.68 التي تشكل مستوى 38.2 فيبوناتشي (من 3.05 إلى 4.08). اختراق السعر هذا الحاجز سيدفع السعر لمزيد من الارتفاع إلى 3.735 عند 55W EMA. على الجانب السفلي اختراق السعر حاجز 3.60 يواصل الهبوط إلى نقطة 3.55 وهي 50% فيبوناتشي على نفس المستوى (من 3.05 إلى 4.08).
مستويات الدعم والمقاومة: 
مستوى دعم أول 3.60، مستوى دعم ثاني 3.58، مستوى دعم ثالث 3.55.
مستوى مقاومة أول 3.68، مستوى مقاومة ثاني 3.735، مستوى مقاومة ثالث 3.78.

الذهب 
يظهر الرسم البياني سعر الذهب في اتجاه تصاعدي أدى الانطلاق من مستوى الدعم عند 2290 دولار، إلى دفع السعر للأعلى تمكن السعر من كسر مستوى 2385 دولار. تشير القناة الصاعدة للسعر إلى احتمالية ارتفاع سعر الذهب إلى حده العلوي إلى المستوى النفسي 2500 دولار. أما في حالة الهبوط تحت مستوى 2385 يدخل السعر في اتجاه محايد.

مستويات الدعم والمقاومة:
 مستوى دعم أول 2385، مستوى دعم ثاني 2368، مستوى دعم ثالث 2290.
مستوى مقاومة أول 2424، مستوى مقاومة ثاني 2450، مستوى مقاومة ثالث 2500.

الفضة 
يظهر الرسم البياني للفضة في حال استعادة السعر التداول فوق 30.00 والمتوسط المتحرك البسيط على مدى 20 يوم ورقم فيبوناتشي 23.6٪. في حال الاستقرار والنجاح في الصعود ترجح اندفاع السعر نحو أعلى مستوى سجله في يوليو عند 31.75، ثم إلى أعلى 32.50. قد يواصل السعر الارتفاع إلى أعلى نقطة في ديسمبر 2022 عند 33.50، أما على الاتجاه الهابط اختراق السعر حاجز الدعم عند 28.45 يتحول الاتجاه العام إلى هابط ومن ثم اختبار مستويات 26.

مستويات الدعم والمقاومة:
مستوى دعم أول 28.45، مستوى دعم ثاني 27.40، مستوى دعم ثالث 26.00.
مستوى مقاومة أول 29.70، مستوى مقاومة ثاني 30.6، مستوى مقاومة ثالث 32.50.

النفط
وفق الرسم البياني لخام غرب تكساس حاول السعر مواصلة الارتفاع فوق 82.20، لكنه شكل السعر قمة قصيرة المدى وبدأ الانخفاض من جديد إلى ما دون مستوى 81.30. انخفض السعر إلى ما دون مستوى 80.70 تحت المتوسط المتحرك البسيط لمدة 50 ساعة وإلى ما دون مستوى تصحيح فيبوناتشي 50% للحركة الصعودية من أدنى مستوى للتأرجح عند 79.25 إلى أعلى مستوى عند 82.20 وأغلق عند 78.58.

مستويات الدعم والمقاومة:
مستوى دعم أول78.50 ، مستوى دعم ثاني 76.20، مستوى دعم ثالث 74.40.
مستوى مقاومة أول 80.70، مستوى مقاومة ثاني81.30، مستوى مقاومة ثالث 82.2.

اخلاء مسؤولية: هذا التقرير هو لأغراض المعلومات فقط ولا يأخذ في الاعتبار الظروف الخاصة لأي مستلم، ولا يعتبر بأي شكل من الأشكال كتقديم مشورة في مجال الاستثمار، ولا يقصد به أو ينبغي تفسيره على أنه توصية أو عرض أو طلب للحصول على أي من الأدوات المالية و/أو الأوراق المالية المذكورة في هذا التقرير، ولا يعتبر المضمون أو جزءًا من هذا التقرير بمثابة عقد أو الالتزام على الإطلاق، حيث يجب على المستثمرين طلب المشورة المهنية بشكل مستقل واستخلاص استنتاجاتهم فيما يتعلق بأية معاملة بما في ذلك اي منفعة اقتصادية و/او المخاطر والآثار القانونية والتنظيمية والائتمانية والمحاسبة والضريبة. وبناء عليه لا يتحمل البنك الوطني اي مسؤولية قانونية ناتجه عن ذلك كما يخلي البنك الوطني مسؤوليته عن اي استخدام للمعلومات الواردة في التقرير.